«Дебиторско - кредиторская задолженность предприятия на примере ОАО Имко»

В условиях формирования рыночных отношений практически невозможно управлять сложным экономическим механизмом хозяйствующего субъекта без своевременной экономической информации, основную часть которой дает четко налаженная система бухгалтерского учета и анализа финансово-хозяйственной деятельности. Данные бухгалтерского учета и анализа финансово-хозяйственной деятельности используются для оперативного руководства работой хозяйствующих субъектов и их структурных подразделений, для составления экономических прогнозов и текущих планов и, наконец, для изучения и исследования зако-номерностей развития экономики страны.

Современный этап экономического развития России характеризуется дефицитом денежных средств в экономике и неплатежеспособностью многих предприятий, что вызывает рост дебиторской задолженности фирм. Поэтому вопросы эффективного управления дебиторской и кредиторской задолженно-стью, направленные на увеличение объема реализации за счет расширения продажи продукции в кредит надежным клиентам и обеспечение своевремен-ной инкассации долга имеют большую актуальность и являются важной задачей финансового менеджмента.

Любое предприятия должно располагать финансовыми ресурсами для того, чтобы осуществлять текущую деятельность, инвестировать средства в свое развитие. В настоящее время острейшей проблемой предприятий является нехватка оборотных средств. Для многих предприятий дефицит оборотных средств порожден внешними причинами, такими как: инфляция, обесценивающая оборотные средства, замедление оборачиваемости средств, продолжительность сроков расчетов, и другими, обуславливающими необеспеченность сохранности денежных средств.

В результате внешних причин денежные средства не успевают возме-щаться.

Кроме того, имеется ряд внутренних причин, таких как низкая рентабельность, недостаточно эффективное управление дебиторской и кредиторской задолженностью. Иногда предприятие вынуждено прибегать к использованию значительных заемных средств, что, в свою очередь, в последующем приводит к проеданию оборотных средств кредитом.

Основная цель проведения анализа – повышение эффективности функционирования хозяйствующих субъектов и поиск резервов такого повышения. Для достижения этой цели проводятся: оценка результатов работы за прошедшие периоды; разработка процедур оперативного контроля за производственной деятельностью; выработка мер по предупреждению негативных явлений в деятельности предприятия и в ее финансовых результатах; вскрытие резервов повышения результативности деятельности; разработка обоснованных планов и нормативов.

В процессе достижения основной цели анализа решаются следующие задачи:

-определение базовых показателей для разработки производственных планов и программ на предстоящий период;

-повышение научно-экономической обоснованности планов и нормати-вов;

-объективное и всестороннее изучение выполнения установленных пла-нов и соблюдения нормативов по количеству, структуре и качеству продук-ции, работ и услуг;

-определение экономической эффективности использования материаль-ных, трудовых и финансовых ресурсов;

-прогнозирование результатов хозяйственно-экономической деятельно-сти;

-подготовка аналитических материалов для выбора оптимальных управленческих решений, связанных с корректировкой текущей деятельности и разработкой стратегических планов.

Правильный выбор цели и постановки задачи анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия имеет большое значение. На основе поставленных целей, определяется истинное состояние предприятия, выраба-тываются способы достижения оптимальных решений, подбираются методы управления и производятся различные изменения в организационной, технологической, коммерческой и других видах деятельности предприятия.

Методы управления дебиторско-кредиторской задолженностью включают: предварительную оценку финансового состояния; ранжирование задолженности по срокам возникновения; составление реестра «старения» счетов дебиторов; прогнозирование вероятной суммы безнадежной дебиторской задолженности; определение взвешенного «старения» счетов дебиторов; разработку кредитных условий; метод анализа кредитоспособности; построение «дерева решений» при принятии решения о предоставлении кредита; матрицу стратегии кредитной политики фирмы; оценку возможности факторинга и учета векселей; расчет и оценка взаимосвязанных финансовых коэффициентов: 1) отвлечения оборотных активов в дебиторскую задолженность, 2) оборачиваемости дебиторской задолженности, 3) средний срок оплаты счетов дебиторами, 4) просро-ченности дебиторской задолженности, 5) стоимости предоставления кредита.

В условиях российской действительности на современных предприятиях важнейшую роль играет состояние наличия, размещения и использования финансовых ресурсов. Естественно, финансовое состояние характеризует, насколько успешно все эти процессы идут на предприятии. В конечном итоге финансовое состояние в значительной степени определяет конкурентоспособность предприятия, его потенциал в деловом сотрудничестве, оценивает, в какой мере гарантированы экономические интересы самого предприятия и его партнеров по финансовым и другим экономическим отношениям.

Состояние финансово-хозяйственной деятельности предприятия может быть оценено на основе изучения финансовых результатов его работы, которые зависят от совокупности условий осуществления денежного оборота, кругооборота стоимости, движения финансовых ресурсов и финансовых отношений в хозяйственном процессе. Анализ финансовых результатов деятельности предприятия предполагает изучение «Баланса предприятия» (форма №1), «Отчета о финансовых результатах» (форма №2), «Отчет о движении капитала» (форма №3), «Отчет о движении денежных средств (форма №4) и первичной отчетности предприятия.

Для улучшения финансового состояния предприятия и реструктуризации структуры баланса необходима реализация следующих мероприятий.

1. Увеличение доходов за счет расширения объемов реализации продукции, реализация продукции должна быть увеличена путем внедрения комплекса мероприятий в отрасли маркетинга и продаж, создания эффек-тивной системы сбыта продукции, приспособление ассортимента продукции, которая производится предприятием к постоянно меняющемуся спросу потребителей, расширение круга потребителей за счет выхода на новые экспортные рынки сбыта.

2. Уменьшение стоимости продукции за счет организационных и технических усовершенствований, а также за счет освоения инвестиций.

3. Уменьшение стоимости сырья, топлива, электроэнергии, которые ис-пользуются предприятием газа за счет выгодных условий контрактов с поставщиками газа, электроэнергии и других материалов.

4. Уменьшение уровня кредиторской задолженности, а также количест-ва просроченных платежей.

5. Уменьшение уровня бартерных контрактов и увеличение количества расчетов с потребителями по предварительной оплате.

6. Введение эффективной системы отчетности, системы контроля за по-ступлением и отправкой платежей для организации контроля над разделени-ем денежных ресурсов.

Для этого в настоящее время, лучше всего использовать бухгалтерскую программу с встроенным блоком анализа финансовой деятельности. Эта программа очень удобна и даже необходима для неустойчивых предпри-ятий, чтобы оперативно следить за изменениями финансового состояния.

С целью снижения дебиторско-кредиторской задолженности необходимо:

-использование факторинга на для покрытия части дебиторской задол-женности;

-использование вексельного кредита для совершенствования управления кредиторской задолженностью;

-реализовать механизм клиентского скоринга для повышения эффек-тивности использования средств, инвестированных в дебиторскую задолжен-ность;

-стимулирование работников, связанных с работой с дебиторами, необходимо поставить в зависимость от результатов их труда, т.е. от полученных конкретным работником денежных средств;

-реализовать четкий алгоритм работы с должниками и процедуры оценки надежности потенциального контрагента.

В результате реализации предложенных мероприятий коэффициент от-влечения оборотных активов в дебиторскую задолженность снизится с 0,396 до 0,375, средний период инкассации дебиторской задолженности снизится с 22,1 дня до 21,4 дня., количество оборотов дебиторской задолженности вырастет с 16,51 оборота в год до 17,06 оборотов в год, коэффициент просроченности дебиторской задолженности сократиться с 0,29 до 0,25, а средний возраст просроченной дебиторской задолженности уменьшится с 7,17 до 6,46 дней.

При этом коэффициент зависимости предприятия от кредиторской за-долженности снизится с 0,87 до 0,86, а срок погашения кредиторской задол-женности уменьшится с 278 дней до 273 дней.

6. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа.- М.: Финансы и статистика, 1994.

7. Финансовый менеджемент: теория и практика: учебник./ Под ред.Е.С.Стояновой.-2-е изд.,перераб. И доп.-М.: Изд-во Перспектива, 1997.

8. Бовыкин В.И. Новый менеджмент: (управление предприятиями нау-ровне высших стандартов; теория и практика эффективногоуправления).- М.:Издательство экономика, 1997.

9. Дж.Обер-Крие Управление предприятием.-М.: Издательство Сирин, 1997.

10. В.В.Ковалев, О.Н.Волкова Анализ хозяйственной деятельности предприятия – М. Проспект 2000.

11. В.П.Остапекнко Финансы предприятий -М. 2003.

12. А.В.Бадаш Экономика предприятий Ижевск-Митра 2002.

13.СГ.Волков Экономика предприятия –М.-Инфро-М 1998

1. Балабанов И.Т. Финансовый менеджмент: Учебник - М.: Финансы и статистика, 1994. – 224с.

2. Ворст Й., Ревентлоу П. Экономика фирмы. Пер. с датского.  М.: Высшая школа, 1994.  272с.

3. Гаджинский А. М. Логистика.  М.: Информационно-внедренческий центр «Маркетинг», 1999.  228с.

4. Ефимова О. В. Оборотные активы предприятий и их анализ // Бухгалтер-ский учет.  2000.  №9.  с. 72  78.

5. Ефимова О. В. Финансовый анализ.  М.: Изд-во «Бухгалтерский учет», 1999.  352с.

6. Зайцев Н. Л. Экономика промышленного предприятия.  М.: ИНФРА-М, 1998.  336 с.

7. Кейлер В.А. Экономика предприятия.  М.: ИНФРА-М, Новосибирск: НГАЭиУ, 1999.  132 с.

8. Ковалёв В.В. Введение в финансовый менеджмент. – М.: Финансы и статистика, 2000. – 768с.: ил.

9. Ковалёв В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. – М.: Финансы и статистика, 1996. –432с.

10. Крейнина М.Н. Финансовый менеджмент: Учебное пособие - М.: Издательство «Дело и сервис», 1998. – 304с.

11. Неруш Ю. М. Коммерческая логистика.  М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1997.  271 с.

12. Павлова Л.Н. Финансы предприятий: Учебник для вузов. – М.: Финансы, ЮНИТИ, 1998. – 639с.

13. Практикум по логистике. Под ред. Б. А. Аникина.  М.: ИНФРА-М, 1999.  270 с.

14. Раицкий К.А. Экономика предприятия: Учебник для вузов. – 2-е изд. – М.: Информационно-внедренческий центр «Маркетинг», 2000. – 696с.

15. Справочник финансиста предприятия. – М.: ИНФРА-М, 1996. –368с.

16. Стоянова Е. С. и др. Управление оборотным капиталом.  М.: Изд-во «Перспектива», 1998.  128с.

17. Уткин Э.А. Финансовый менеджмент: Учебник для вузов - М.: Издательство «Зерцало», 1998. – 272с.

18. Финансовый менеджмент: теория и практика: учебник / Под ред. Стояновой Е.С. – 5-е изд. Перераб. и доп. – М.: Изд-во «Перспектива», 2000. – 656с.

19. Финансовый менеджмент: Учебник для вузов / Под ред. Г.Б. Поляка - М.: Финансы, ЮНИТИ, 1997. – 518с.

20. Холт Р.Н. Основы финансового менеджмента: Пер. с англ. – М.: Дело Лтд., 1995. – 128с.

21. Шевченко Н.С., Черных А.Ю., Тиньков С.А., Кузьбожев Э.Н. Управление затратами, оборотными средствами и производственными запасами: учебно-методическое пособие / Под ред. д.э.н., проф. Э.Н. Кузьбожева; Курск. гос. тех. ун-т. Курск, 2000. - 154с.

22. Шим Джей К., Сигел Джоэл И. Финансовый менеджмент: 2-е изд., стереотип. – М.: Издат. Дом «Филин», 1997. – 400с.

23. Экономика предприятия. Пер с нем.  М.: ИНФРА-М, 1999. 928 с.

24. Маркарьян Э.А., Герасименко Г.П., Маркарьян С.Э. Финансовый анализ: Учебное пособие. – 3-е изд., перераб. И доп. – М.: ИД ФБК-ПРЕСС, 2002. – 224 с.

25. Шопенко Д.В., Кныш М.И., Гончарук О.В., Управление финансами предприятия. Учебное пособие. – СПб.: Дмитрий Буланин, 2002. 264 с.