«Анализ и управление финансовой устойчивостью предприятия» - Дипломная работа

Содержание

ВВЕДЕНИЕ 3

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ 6

1.1 Сущность экономической категории «финансовая устойчивость» и ее значение для хозяйственной деятельности.6

1.2 Методология анализа финансовой устойчивости. 10

1.3 Влияние финансовых результатов предприятия на его финансовую устойчивость….15

2. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ НА ПРЕДПРИЯТИИ ООО «АЛЛОВИРС-ЭКСПРЕСС» 21

2.1 Экономическая характеристика предприятия 21

2.2 Анализ финансового состояния ООО «Алловирс-Экспресс» 24

2.3 Анализ ликвидности и платежеспособности 31

2.4 Анализ финансовых результатов и рентабельности предприятия 38

3. МЕРОПРИЯТИЯ ПО УКРЕПЛЕНИЮ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ ООО«АЛЛОВИРС-ЭКСПРЕСС» 43

3.1 Оптимизация структуры затрат за счет внедрения аутсорсинга 43

3.2 Обоснование внедрения системы скидок и бонусов и расчет совокупного эффекта 47

3.3 Мероприятия по укреплению финансовой устойчивости 50

ЗАКЛЮЧЕНИЕ 54

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 58

ПРИЛОЖЕНИЯ 62

Введение

В современных экономических условиях деятельность каждого предприятия является предметом внимания обширного круга участников рыночных отношений, заинтересованных в результатах его функционирования. На основании доступной им отчетно-учетной информации они стремятся оценить финансовое положение предприятия. Основным инструментом для этого служит финансовый анализ, при помощи которого можно объективно оценить внутренние и внешние отношения анализируемого объекта: охарактеризовать его платежеспособность, эффективность и доходность деятельности, перспективы развития, а затем по его результатам принять обоснованные решения.

Актуальность данной темы состоит в том, что в рыночных условиях залогом выживания и основой стабильного положения предприятия служит его финансовая устойчивость. Если предприятие финансово устойчиво, платежеспособно, то оно имеет ряд преимуществ перед другими предприятиями того же профиля для получения кредитов, привлечения инвестиций, в выборе поставщиков и в подборе квалифицированных кадров. Чем выше устойчивость предприятия, тем более оно независимо от неожиданного изменения рыночной конъюнктуры и, следовательно, тем меньше риск оказаться на краю банкротства.

Оценка финансовой устойчивости и платежеспособности является также основным элементом анализа финансового состояния, необходимым для контроля, позволяющего оценить риск нарушения обязательств по расчетам предприятия. Финансовое благосостояние фирмы - понятие сложное, комплексное, свидетельствующее о стабильности ее денежных капиталов, при котором создаются условия для развития, роста прибыли, поддержания платежеспособности, ликвидности, кредитоспособности и рентабельности при рациональном уровне риска. Основы финансовой устойчивости фирмы прежде всего выступают естественным результатом процессов, происходящих в ней самой. Однако на нее активно воздействуют и процессы, происходящие в обществе, то есть внешние факторы.

Целью дипломной работы является анализ финансовой устойчивости предприятия и разработка мер по ее укреплению на примере ООО «Алловирс-Экспресс».

Для реализации поставленной цели необходимо решить следующие задачи в работе:

1. изучить экономическую сущность финансовой устойчивости предприятия;

2. изложить методологию анализа финансовой устойчивости;

3. проанализировать финансовое состояние предприятия и оценить абсолютные и относительные показатели финансовой устойчивости ООО «Алловирс-Экспресс»;

4. разработать мероприятия по укреплению финансовой устойчивости предприятия.

Объектом исследования является финансовая деятельность ООО «Алловирс-Экспресс».

Предметом исследования является финансовая устойчивость предприятия.

Базой исследования является ООО «Алловирс-Экспресс».

В ходе работы были использованы следующие методы: методы сравнительного анализа, графический метод, метод цепных подстановок и другие.

Дипломная работа включает в себя введение, три главы, заключение, список использованной литературы. Первая глава представляет собой изучение сущности экономической категории «финансовая устойчивость» и обзор методологии расчета показателей. Во второй главе работы представлены результаты финансового анализа деятельности предприятия и рассчитаны показатели финансовой устойчивости. Проведенный во второй главе анализ, позволяет написать третью главу работы – мероприятия по укреплению финансовой устойчивости. В заключение работы представлены выводы и предложения. Завершает работу список использованной литературы и приложения.

Выдержка из текста работы

На предприятии ООО «Алловирс-Экспресс» сейчас работает отдел бухгалтерии, отдел маркетинга и юридический отдел, которые можно перевести на аутсорсинг.

Использование вместо собственного штата финансовой службы услуг сторонней специализированной организации не противоречит нормам бухгалтерского законодательства (пп. «в» п. 2 ст. 6 Федерального закона от 21.11.1996 № 129-ФЗ «О бухгалтерском учете»).

Таким образом, аутсорсинг бухгалтерии - это возможность перепоручить учет всех финансовых вопросов сторонней организации или частному специалисту.

Для оказания услуг по финансовому аутсорсингу, как правило, заключается договор возмездного оказания услуг в соответствии с п. 2 ст. 779 ГК РФ. При этом в договоре необходимо четко прописать обязанности сторон, установить сроки выполнения обязательств, четко разграничить ответственность организации-заказчика и аутсорсера за выполнение тех или иных операций.

Стоимость договора на оказание бухгалтерский услуг составляет 458 тысяч рублей в год.

Эффект от данного мероприятия равен в год

1 914 192 - 866 376 – 458 000 = 589 816 рублей

То есть пользуясь услугами сторонней организации, ООО «Алловирс-Экспресс» может снизить затраты по оплате труда бухгалтерии. При этом не следует забывать и о том, что в аутсорсинговой компании услуги оказывают высококвалифицированные специалисты по бухгалтерскому учету и налогообложению, поэтому у заказчика снижается риск неправильности отражения операций в бухгалтерском учете и искажения отчетности, соответственно, снижается и вероятность неверного исчисления налоговых платежей. При аутсорсинге не нужно оборудовать рабочие места, приобретать специальное программное обеспечение, литературу и повышать квалификацию работников финансовой службы. Помимо этого, заказчик не испытывает трудностей, порой возникающих в связи с непрерывностью бизнес-процессов (например, замена работника на время болезни, отпуска и т.д.).

Заключение

Финансовая устойчивость предприятия – это такое состояние его финансовых ресурсов, их распределение и использование, которое обеспечивает развитие предприятия на основе роста прибыли и капитала при сохранении платежеспособности и кредитоспособности в условиях допустимого уровня риска.

В практике финансового анализа различают четыре типа финансовой устойчивости.

1) Абсолютная устойчивость;

2) Нормальная устойчивость

3) Неустойчивое финансовое состояние;

4) Кризисное финансовое состояние

Для оценки показателей финансовой устойчивости применяют как абсолютные показатели (излишек/недостаток собственных оборотных средств). Также предусмотрен расчет относительных показателей.

В целом финансовая устойчивость характеризуется:

1) соотношением собственных и заемных средств;

2) темпами накопления собственных источников;

3) соотношением долгосрочных и краткосрочных обязательств;

4) обеспечением материальных оборотных средств собственными источниками.

Итак, представленные методики позволяют произвести расчеты на примере конкретного предприятия – ООО «Алловирс-Экспресс».

ООО «Алловирс-Экспресс» является развивающейся компанией в области услуг по международной доставке грузов. Несмотря на стремительный рост объемов выручки от реализации услуг, предприятие является убыточным.

Анализ данных бухгалтерского баланса выявил следующие результаты.

- запасы увеличились на 275641 руб. (с 54830 руб. до 330471 руб.) или на 34,85 %, что является положительным моментом. В составе запасов, как на начало периода, так и на конец состояли товары.

- возросла краткосрочная дебиторская задолженность на 132206 руб. или на 8,39 %. Такая динамика является негативной и свидетельствует о снижении эффективности расчетно-платежной дисциплины на предприятии.

- денежные средства уменьшились на 74204 руб. или на 38,42 %.

Анализ пассива свидетельствует, что собственный капитал предприятия является отрицательной величиной. Это связано с тем, что предприятием получены убытки. По состоянию на 01.01.2012 г. убыток составил -588180 руб., по состоянию на 01.01.2013 г. -615912 руб. Рост убытка является результатом неэффективной работы предприятия.

Оценка показателей финансовой устойчивости свидетельствует о том, что:

­ на предприятии наблюдается недостаток собственных оборотных средств в сумме 953038 руб.,

­ недостаток собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов в сумме 774038 руб., недостаток общей величины основных источников формирования запасов в сумме 774038 руб.

На предприятии наблюдается кризисная ситуация. Аналогичной динамику подтверждает расчет относительных показателей финансовой устойчивости. Итак, основной проблемой для предприятия является недостаток собственных средств на предприятии, существенная доля заемных средств. На основании данного анализа разработаны следующие мероприятия. Для укрепления финансовой устойчивости ООО «Алловирс-Экспресс» рекомендуется использовать услуги аутсорсинга. Сейчас на предприятии работает отдел бухгалтерии, отдел маркетинга и юридический отдел, которые можно перевести на аутсорсинг.

Использование вместо собственного штата финансовой службы услуг сторонней специализированной организации не противоречит нормам бухгалтерского законодательства (пп. «в» п. 2 ст. 6 Федерального закона от 21.11.1996 № 129-ФЗ «О бухгалтерском учете»).

Таким образом, аутсорсинг бухгалтерии - это возможность перепоручить учет всех финансовых вопросов сторонней организации или частному специалисту. Эффект от данного мероприятия составит 589 816 рублей.

То есть пользуясь услугами сторонней организации, ООО «Алловирс-Экспресс» может снизить затраты по оплате труда бухгалтерии. Также необходимо полностью сократить отдел маркетинга и максимально юридический отдел. Экономия составит 83160 рублей.

При необходимости услуг маркетинга и юридических услуг можно пользоваться услугами сторонних организации. И при финансовом планировании необходимо создать резерв для прочих расходов.

В целях сокращения дебиторской задолженности, что даст уменьшить объемы заемных средств – кредиторскую задолженность, рекомендуется использовать систему скидок и бонусов.

Внедрение данной системы позволит уменьшить дебиторскую задолженность на 42068 тыс. рублей и получить дополнительную прибыль в сумме 7572,24 тыс. рублей.

Также в качестве прочих рекомендаций можно выделить:

1. увеличить уставный капитал за счет дополнительных взносов денежными средствами.

2. постоянный контроль за поступлением и расходованием денежных средств.

3. Улучшение использования основных средств.

4. Необходимо провести переоценку основных средств методом

5. Совершенствование организации расчетов с дебиторами и кредиторами.

6. Совершенствование системы планирования на предприятии

Таким образом, за счет реализации предложенных мероприятий валовая прибыль предприятия увеличится на 719389 тыс. рублей. Положительные изменения финансовых результатов деятельности предприятия приведут к росту показателей финансовой устойчивости. Так, ожидается прирост коэффициента автономии на 0,19, коэффициента финансовой зависимости – на 0,2, а коэффициента финансового риска – на 0,4.

Список литературы

1. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть 1) от 30.11.1994 г. № 51-ФЗ (принят ГД ФС РФ от 21.10.94); (ред. от 05.02.2007 г.)// СПС «Консультант».

2. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть 2) от 26.01.1996 г. № 14-ФЗ (принят ГД ФС РФ от 22.12.95); (ред. от 26.01.2007 г.)// СПС «Консультант»

3. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть 1) от 31.07.1998 г. № 146-ФЗ (принят ГД ФС РФ 16.07.1998 г.); (ред. от 30.12.2006 г.)// СПС «Консультант».

4. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть 2) от 05.08.2000 г. № 117-ФЗ (принят ГД ФС РФ 19.07.2000 г.); (ред. от 30.12.2006 г.)// СПС «Консультант».

5. Трудовой кодекс Российской Федерации (часть 1) от 30.12.2001 г. № 197-ФЗ (принят ГД ФС РФ 21.12.2001 г.); (ред. от 30.12.2006 г.)// СПС «Консультант».

6. Абрютина М.С. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия: Учебно-практическое пособие / М.С. Абрютина, А.В. Грачев. М.: Дело и сервис, 2009. - 272 с.

7. Анализ хозяйственной деятельности предприятия / Под ред. В.П.Копняева. - М.: Финансы, 2010. - 230 с.

8. Балабанов И.Т. Финансовый анализ и планирование хозяйствующего субъекта. / И.Т. Балабанов. М.: Финансы и статистика, 2011. - 208 с.

9. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: учебник. / М.И. Баканов, А.Д. Шеремет. М.: Финансы и статистика, 2012. - 288 с.

10. Бердникова Т.Б. Анализ и диагностика финансово – хозяйственной деятельности предприятия: учеб пособие для вузов / Т.Б. Бердникова. – М.: ИНФРА-М, 2010. – 215 с.

11. Бернстайн Л.А., Анализ финансовой отчетности: теория, практика и интерпретация: Пер. с англ. / Науч. ред. И.И. Елисеева. – М.: Финансы и статистика, 2011. – 684 с.

12. Беседина В.Н. Оценка финансового состояния и управление прибылью на предприятии: Учебное пособие. / Под науч. ред. Э.Н. Кузьбожева. – Курск: Курский факультет МГУК, 2008. – 384 с.

13. Бланк И.А. Основы финансового менеджмента. Т.1. – К:Ника-Центр, 2009. - 592 с.

14. Бригхем Ю., Гапенски Л. Финансовый менеджмент. Полный курс. В 2-х т. / Пер. с англ.под ред. В.В. Ковалева. СПб. :Экономическая школа, 2011. - 168 с.

15. Владимирова Т.А. Анализ финансовой отчетности предприятия: Методические указания к курсовой работе / Т.А. Владимирова, В.Г. Соколов. Новосибирск: СИФБД, 2012. - 50 с.

16. Волчков С.А. Оценка финансового состояния предприятия / С.А. Волчков // Методы менеджмента качества. – 2011. – №3. – С.11 – 15.

17. Гиляровская Л.Т. Анализ и оценка финансовой устойчивости коммерческого предприятия / Учебное пособие. / Л.Т. Гиляровская. СПб.: Питер, 2010. - 256 с.

18. Грачев А.В. Анализ и управление финансовой устойчивостью предприятия: Учебное. пособие. / А.В. Грачев. М.: Финансы, 2010. - 208 с.

19. Григорьев В.В., Федотова М.А. Оценка предприятия теория и практика. – М.: ИНФРА-М, 2010. – 320 с.

20. Денежное хозяйство предприятий / под редакцией проф. А.Ю. Казака, проф. О.Б. Веретенниковой – Екатеринбург: АМБ, 2009. – 222 с.

21. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ бухгалтерской отчетности. / Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова. М.:ДИС, 2009. - 208 с.

22. Ендовицкий Д.А. Диагностический анализ финансовой несостоятельности организаций: учеб. пособие для вузов / Д.А. Ендовицкий, М.В. Щербаков. – М.: Экономистъ, 2011. – 288 с.

23. Ендовицкий Д.А. Финансовые резервы организации: анализ и контроль / Д.А. Ендовицкий, А.Н. Ивасенко. – М.: КноРус, 2010. – 304 с.

24. Ефимова О.В. Финансовый анализ. / О.В. Ефимова. - М.: Финансы, 20079. - 352 с.

25. Ефимова О.В. Оборотные активы организации и их анализ// Бухгалтерский учет. – 2010. - №19. – 48 с.

26. Колб Р.В., Родригес Р. Дж. Финансовый менеджмент: Учебник. / пер. 2-го англ. издания Е.А. Драчёвой. – М.: Финпресс, 2009. – 426 с.

27. Кондраков Н.П. Основы финансового анализа. / Н.П. Кондраков - М.: Главбух, 2009. - 112 с.

28. Кондраков Н.П. Бухгалтерский учет. / Н.П. Кондраков. - М.: ИНФРА-М, 2011. - 717 с.

29. Ковалев В.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. / В.В. Ковалев, О.Н. Волкова. - М.:ПБОЮЛ Гриженко Е.М., 2011. - 424 с.

30. Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. / В.В. Ковалев. - М.: Финансы и статистика, 2011. - 512 с.

31. Крейнина М.Н. Финансовое состояние предприятия. Методы оценки. / М.Н. Крейнина. - М.: ДИС, 2012. - 224 с.

32. Крейнина М.Н. Анализ финансового состояния и инвестиционной привлекательности акционерных обществ в промышленности, строительстве и торговле. / М.Н. Крейнина. - М.: ДИС, 2011. - 256 с.

33. Лимитовский М.А. Основы оценки инвестиционных и финансовых решений. / М.А. Лимитовский. - М.: Дека, 2011. - 232 с.

34. Любушин Н.П., Лещева В.Б., Дьякова В.Г. Анализ финансово – экономической деятельности предприятия: Учебное пособие для вузов. / под ред. проф. Н.П. Любушина. – М.: ЮНИТИ – ДАНА, 2009. – 330 с.

35. Маркарьян Э.А. Финансовый анализ: Учеб. пособие / Э.А. Маркарьян, Г.П. Герасименко, С.Э.Маркарьян. – Изд. 5-е перераб. – М.: КноРус, 2011. – 217 с.

36. Методика экономического анализа деятельности промышленного предприятия / под ред. Бужинского А.И., Шеремета А.Д. - М.: Финансы и статистика, 2010. - 315 с.

37. Миронов М.Г. Финансовый менеджмент: учеб. пособие / М.Г. Миронов, Е.А. Замедлина, Е.В. Жарикова. – М.: Экзамен, 2010. – 224 с.

38. Остапенко В.В. Финансы предприятия: учеб. пособие. – 2-е изд. испр. и доп. – М.: Омега-Л, 2009. – 304 с.

39. Палий В.Ф. Новая бухгалтерская отчетность. Содержание. Методика анализа. / В.Ф. Палий. - М: библиотека журнала Контроллинг, 2009. - 207 с.

40. Пивоваров К.В. Финансово-экономический анализ хозяйственной деятельности коммерческих организаций. / К.В. Пивоваров. - М.: Дашков и К, 2010. - 120 с.

41. Парушина Н.В. Анализ собственного и привлеченного капитала бухгалтерской отчетности / Н.В. Парушина // Бухгалтерский учет. - 2012. - № 3. - С. 72-78

42. Петров А. М. Управление дебиторской задолженностью организации // Аудитор. 2010. – №1. – 64 с.

43. Практикум по финансовому менеджменту:Учебно-деловые ситуации, задачи и решения. / под ред. Е.С. Стояновой. - М.: Перспектива, 2009. - 140 с.

44. Протасов В.Ф. Анализ деятельности предприятия (фирмы): производство, экономика, финансы, инвестиции, маркетинг, оценка персонала; учеб пособие для вузов / В.П. Протасов, А.В. Протасова. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: Финансы и статистика, 2010. – 522 с.

45. Пястолов С.М. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учеб. для вузов. / С.М. Пястолов. - М.: Мастерство, 2011. - 336 с.

46. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: 4-е изд., перераб. и доп. – Минск: ООО «Новое знание», 2012. – 688с.

47. Селезнева Н.Н., Ионова А.Ф. Финансовый анализ: Учеб.пособие. –М.:ЮНИТИ – ДАНА, 2010. – 479 с.

48. Сосненко Л.С. Анализ экономического потенциала действующего предприятия. / Л.С. Сосненко – М.: Изд-во «Экономическая литература», 2011. – 320 с.

49. Стоянова Е.С., Бланк И.А. Управление оборотным капиталом. / Е.С. Стоянова, И.А. Бланк. - М.: Перспектива, 2010. – 360 с.

50. Уткин Э.А. Финансовый менеджмент. Учебник для вузов. / Э.А. Уткин. – М.: Зерцало, 2009. – 410 с.

51. Финансы, денежное обращение и кредит / под ред. академика А.Ю. Казака – Екатеринбург: РИФ «Солярис», 2011.

52. Хохлов В.В. Особенности управления оборотным капиталом российских предприятий. – М.: Высшая школа, 2011. – 134с.

53. Чечевицына К.А. Экономический анализ: учебник. / К.А. Чечевицына. – М.: ЮНИТИ, 2010. – 270 с.

54. Чуев И.Н., Чечевицына Л.Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности: учебник – изд. 4-е перераб. и доп. / И.Н. Чуев, Л.Н. Чечевицына. – М.: Дашков и К, 2010. – 220 с.

55. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Методика финансового анализа. / А.Д. Шеремет, Е.В. Негашев. - М.: Инфра-М, 2009. - 512 с.

56. Щербаков В.А. Краткосрочная финансовая политика: Учеб. пособие для вузов / В.А. Щербаков, Е.А. Приходько. – М.: КноРус, 2010. – 272 с.

57. Экономический анализ: основы теории. Комплексный анализ хоз. деятельности организации: учеб. для вузов / под ред. Н.В. Войтловского, А.П. Калининой, И.И. Мазуровой. – М.: Высшее образование, 2011. – 330 с.

58. Экономический анализ в торговле: учеб. пособие / под ред. М.И. Баканова. – М.: Финансы и статистика, 2010. – 340 с.

59. Экономика предприятия: учебник для вузов. / под ред. проф. Н.А. Сафронова.- М.: Юристъ, 2009. – 380 с.

Примечания

Защищена на "отлично"