«Анализ влияния дебиторской и кредиторской задолженнностей на финансовое состояние предприятия»

Катастрофический спад производства, свертывание отдельных отраслей народного хозяйства вызывали рост инфляции, безработицы, а самое главное нестабильности рыночных отношений между хозяйствующими субъектами, ухудшение их финансового состояния.

Наиболее актуальным, остро стоящим перед всеми хозяйственниками в настоящее время является вопрос, который напрямую связан с расчетно-платежными операциями и, как следствие этого - несомненно, координирующего работу хозяйственного субъекта в целом – это дебиторская и кредиторская задолженности.

Дебиторская и кредиторская задолженность являются естественными составляющими бухгалтерского баланса предприятия. Они возникают в результате несовпадения даты появления обязательств с датой платежей по ним. На финансовое состояние предприятия оказывают влияние как размеры балансовых остатков дебиторской и кредиторской задолженности, так и период оборачиваемости каждой из них.

Осуществляя предпринимательскую деятельность, участники имущественного оборота предполагают, что по мере проведения хозяйственных операций они не только возвратят вложенные средства, но и получат доходы.

Однако в реальной практике, особенно с переходом на рыночные отношения и спада производства нередко, а точнее постоянно возникают ситуации, когда по тем или иным причинам предприятие не может взыскать долги с контрагентов. Дебиторская задолженность «зависает» на долгие месяцы, а иногда даже и годы. Рост дебиторской задолженности ухудшает финансовое состояние предприятия, а иногда приводит и к банкротству.

Управление дебиторской задолженностью состоит в выработке и реализации политики цен и коммерческих кредитов, направленной на ускорение востребования долгов и снижение риска неплатежей.

В своей дипломной работе, в качестве практического примера я остановился на деятельности Производственного Объединения теплоснабжения и водообеспечения “Коммунальщик”.

Цель работы – рассмотреть управление дебиторской и кредиторской задолженностями как основу для обеспечения финансовой устойчивости предприятия.

Задачи дипломного исследования:

1. Определить сущность финансовых средств предприятия;

2. Выявить состав и структуру дебиторской и кредиторской задолженности предприятия;

3. Определить роль задолженностей в управлении оборотными средствами;

4. Проанализировать влияние дебиторской задолженности на финансовое состояние предприятия;

5. Проанализировать влияние кредиторской задолженности на платежеспособность предприятия;

6. Определить влияние дебиторской и кредиторской задолженностей на финансовые результаты предприятия;

7. Рассмотрение путей управления отношений с дебиторами и кредиторами;

8. Определение методики совершенствования управления оборотными активами.

Объект исследования – методы и формы управления дебиторской и кредиторской задолженностями предприятия.

Предмет исследования – дебиторская и кредиторская задолженность предприятия “Коммунальщик”.

При написании работы использовались труды следующих авторов: Балабанова И.Т., Грачева А.В., Ефимова О.В., Вахмана З., Шеремет А.Д. и других.

Структура выпускной квалификационной работы содержит: введение, три главы с подпунктами, заключение, список используемой литературы и приложения.

Анализ денежных потоков - один из ключевых моментов в анализе финансового состояния предприятия, поскольку при этом удается выяснить, смогло ли предприятие организовать управление денежными потоками так, чтобы в любой момент в распоряжении фирмы было достаточное количество наличных денежных средств.

В экономической литературе, посвященной анализу системы денежных потоков, основной акцент, как правило, делается на организационном аспекте, а роль этой системы в качестве инструмента, используемого при анализе финансовой устойчивости организации, зачастую обходят вниманием.

Целью же данного исследования является рассмотрение денежного потока как экономического регулятора деятельности компании и как инструмента управления не только денежными средствами, но и деятельностью компании в целом.

Дебиторская и кредиторская задолженность - неизбежное следствие существующей в настоящее время системы денежных расчетов между организациями, при которой всегда имеется разрыв времени платежа с моментом перехода права собственности на товар, между предъявлением платежных документов к оплате и временем их фактической оплаты.

Управление дебиторской задолженностью должно способствовать расширению объема реализации продукции, финансовой устойчивости организации.

Как и при управлении иными оборотными активами, принятию любых решений по управлению дебиторской задолженностью должен предшествовать анализ ее состава, уровня и динамики в предшествующем периоде.

В условиях острого недостатка оборотных средств, характерного для многих предприятий (коэффициент текущей ликвидности в промышленности немногим больше единицы), завышенные размеры дебиторской задолженности снижают мобильность оборотных активов, приводят к неоправданному росту продолжительности финансового цикла.

Анализ дебиторской и кредиторской задолженности включает комплекс взаимосвязанных вопросов, относящихся к оценке финансового положения предприятия.

Управление дебиторской и кредиторской задолженностью должно способствовать расширению объема реализации продукции, финансовой устойчивости организации.

Проблема разработки эффективной системы управления кредиторской и дебиторской задолженностей предприятия исследуется, как правило, не многими экономистами, данная проблема, мало раскрыта для современной ситуации на рынке кредитов предприятий.

Понятие дебиторской задолженности является исключительно важным для определения финансового состояния организации, состояния источников финансирования текущих и капитальных затрат, а также для оценки правильности и обоснованности принимаемых управленческих решений.

По данным финансовой отчетности дебиторская задолженность делится на следующие группы: а) краткосрочная, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты.

Экономическая сущность кредиторской задолженности состоит в том, что это не только часть имущества организации, как правило, денежные средства, но и товарно-материальные ценности, например в обязательствах по товарному кредиту.

Кредиторская задолженность представляет собой особую часть имущества организации, являющаяся предметом обязательных правоотношений между организацией и ее кредиторами.

7.Вахрин П.И. Финансовый анализ в коммерческих и некоммерческих организациях: Учебное пособие. – М.:ИКЦ «Маркетинг», 2001. – 320 с.

8.Вахман З., Шеремет А.Д. Бухгалтерский учет в рыночной экономике.-М.,2006г.

9.Волков Н.ГУпрощенная форма бухгалтерского учета.-М.,2003г.

10.Грачев А.В. Анализ и укрепление финансовой устойчивости предприятия. – М.:ДИС., 2002. – 208 с.

11.Ефимова О.В. Финансовый анализ. – М.: Бухгалтерский учет, 2001 – 526 с.

12.Ефимова О.В.Финансовый анализ-М.:Бухгалтерский учет, 2002.

13.Кирьянова З.В. “Теория бухгалтерского учета”, Финансы и статистика, 2004г.

14.Ковалев В.В. Финансовый анализ: методы и процедуры. – М.: ФиС, 2002. – 560 с.

15.Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия.- М.: Проспект, 2001г., с.42

16.Ковалев В.В. Финансовый анализ, М. Экономика 2000, с. 265

17.Кондраков Н.П. Принципы бухгалтерского учета.-М., 2007г.

18.Крейнина М.Н. "Анализ финансового состояния и инвестиционной привлекательности акционерных обществ в промышленности, строительстве торговле", Москва, Финансы и Статистика, 2004

19.Коласс Бернар. Управление финансовой деятельностью предприятия. - М.: . Финансы, «ЮНИТИ», 2000.

20.Курс экономического анализа/Под ред. М.И. Баканова и А.Д. Шеремета. -М.: Финансы и статистика, 2002.

21.Лившиц В.Н. и др. Методические рекомендации по оценке эффективности инвестиционных проектов. Официальное издание. — М.: Экономика, 2004.

22.Луговой В.А. “Учет основных средств, нематериальных активов, долгосрочных инвестиций, ИНКОНСАУДИТ, 2005г.

23.Любушин Н.П., Лещева В.Б., Дьякова В.Г. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия: Учеб. Пособие для вузов.–М. ЮГИТИ-ДАНА, 2005. - 471 с.

24.Нидлз Б. “Принципы бухгалтерского учета”, Финансы и статистика - 2004г.

25.Новиченко П.П. "Бухгалтерский учет в промышленности", М,2000 г.

26.Попова Р.Г., Самонова И.Н., Доброседова И.И. Финансы предприятий, — СПб: Питер, 2002. – 224 с.

27.Прудников В.М.“Настольная книга бухгалтера” в 3 т. Т.1 - ИНФРА-М 2005г.

28.Рындин А.Б, Шамаев В.И. «Основы финансового менеджмента на предприятии» - М.: Финансы и статистика 2005г.

29.Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. – М.: ИНФРА-М, 2001 – 336 с.

30.Справочник финансиста предприятия. Под ред. Уткина З.А. – М, 2006. – 268 с.

31.Стоянова Е.С. « Финансовый менеджмент: Теория и практика», М.:Перспектива 2006г.

32.Четыркин Е.М. Методы финансовых и коммерческих расчетов, М.:Дело, 2005. – 320 с.

33.Шеремет А.Д, Сейфулин Р.С.,.Негашев Е.В Методика финансового анализа предприятия-М.Инфра-М,2004.

34.Шеремет А.Д., Сайфуллин Р.С. Финансы предприятий, М.: ИНФРА-М, 1998.

35.Шим Джей К. Финансовый менеджмент, М. Экономика 2006

36.Шмален Г. Основы и проблемы экономики предприятия, “Финансы и статистика”, гМосква,2006

37.Шнейдман Л.З. Основы формирования учетной политики в условиях к переходу к рынку//Б.У.№8,2004

38.Финансовое управление фирмой, М. Экономика, 2003, с. 322